Was ist die Vermögensallokation und Diversifikation?

Enthüllung der Geheimnisse des Kryptowährungshandels: Diversifikation und Vermögensallokation

Geldangelegenheiten sind immer mit Risiken verbunden. Aber man kann sie verwalten. Lass uns herausfinden, wie Diversifikation und Vermögensallokation dazu beitragen, die Risiken im Kryptowährungshandel zu verringern.

Was ist Diversifikation und Vermögensallokation?

Zunächst einmal klären wir, was diese beiden "zauberhaften" Wörter bedeuten: Diversifikation und Vermögensallokation. Ersteres ist wie "nicht alle Eier in einen Korb legen", und letzteres ist wie die Aufteilung von Geldern in verschiedene Anlageklassen. Kurz gesagt, das sind Methoden, um das eigene Portfolio auszugleichen.

Die Kraft der Kombination

Wenn wir über Kryptowährungshandel sprechen, scheint es, als würde jeden Tag etwas Neues auftauchen. Aber der Kern ist einfach: Die Kraft liegt in der Kombination. Indem wir verschiedene Vermögenswerte kombinieren, verteilen wir Risiken nicht nur zwischen Anlageklassen, sondern auch innerhalb von ihnen.

Moderne Portfoliotheorie

Nun zum Interessantesten: die moderne Portfoliotheorie (MPT). Sie ist wie GPS in der Welt des Kryptowährungshandels. Der Sinn besteht darin, Vermögenswerte so zu kombinieren, dass sie voneinander unabhängig sind. Das ist wie ein Puzzle-Spiel: Jedes Stück ist wichtig, aber nur zusammen ergeben sie ein vollständiges Bild.

Arten von Vermögenswerten und Allokationsstrategien

Um das Investieren zu verstehen, ist es wichtig, die verschiedenen Arten von Vermögenswerten und die Strategien zu ihrer Allokation zu verstehen. Hier sind einige davon:

1. Traditionelle Vermögenswerte: Das sind diejenigen, die uns vertraut sind: Aktien, Anleihen und Bargeld. Sie gelten als Standard und Grundlage für viele Investoren.

2. Alternative Vermögenswerte: Das sind interessante und vielfältige Investitionen, darunter Immobilien, Waren, Derivate und Kryptowährungen. Sie sind nicht traditionelle Investitionen, die gute Gewinne bringen können.

Strategien der Vermögensallokation:

• Strategische Allokation: Dies ist der Klassiker, geeignet für diejenigen, die einen passiveren Anlagestil bevorzugen. Das Portfolio wird bei Bedarf angepasst, um Änderungen in den Zielen und im Risikoprofil des Anlegers gerecht zu werden.

• Taktische Allokation: Dies ist für diejenigen, die bereit sind, aktiv zu handeln. Der Schwerpunkt liegt auf Vermögenswerten, die den Markt übertreffen. Wenn ein Sektor den Markt übertrifft, kann dies eine Weile anhalten. Dabei bleibt ein gewisses Maß an Diversifikation erhalten.

Es ist wichtig zu verstehen, dass Vermögenswerte für die Diversifikation nicht vollständig unabhängig voneinander sein müssen oder vollständig korreliert sein müssen. Es reicht aus, wenn sie in gewisser Weise miteinander verbunden sind.

Effektive Vermögensallokation und Diversifikation

Anwendung von Strategien in der Praxis

Stellen wir uns vor, wir haben ein Portfolio. Gemäß der Strategie der Vermögensallokation können wir es wie folgt aufteilen:

40% in Aktien 30% in Anleihen 20% in Kryptowährungen 10% in Bargeld Und so könnten wir die 20% Kryptowährungen diversifizieren:

70% in Bitcoin 15% in Kryptowährungen mit großer Marktkapitalisierung 10% in Kryptowährungen mit mittlerer Marktkapitalisierung 5% in Kryptowährungen mit kleiner Marktkapitalisierung Detaillierte Analyse und Anpassung

Wenn die Allokation festgelegt ist, müssen wir das Portfolio überwachen und regelmäßig analysieren. Das Umschichten kann Zeit erfordern - Verkäufe und Käufe von Vermögenswerten, um die gewünschten Proportionen zu erreichen. Dieser Prozess beinhaltet den Verkauf der effektivsten Vermögenswerte und den Kauf weniger effektiver. Die Entscheidung hängt von der Strategie und den Zielen des Anlegers ab.

Risiko und Belohnung

Kryptowährungen gelten als eine der riskantesten Anlageklassen. Risikoorientierte Investoren bevorzugen möglicherweise einen höheren Prozentsatz an Anleihen - einer weniger riskanten Anlageklasse.

Diversifikation in Kryptowährungen

Obwohl Theorien auf Kryptowährungsportfolios angewendet werden, ist es wichtig, kritisch zu sein. Der Kryptowährungsmarkt korreliert stark mit dem Bitcoin-Preis, was die Diversifikation erschwert. Wie kann ein Portfolio geschaffen werden, das nicht vom Bitcoin-Preis abhängt?

Einige Altcoins könnten eine geringere Korrelation zum Bitcoin haben, aber das ist die Ausnahme. Derzeit ist die Verwendung traditioneller Strategien nicht so effektiv.

Probleme bei der Vermögensallokation: Wie man sie vermeidet

Obwohl Vermögensallokationsstrategien viele Vorteile haben, passen sie möglicherweise nicht zu jedem Investor und Portfolio.

Umsetzung, nicht nur Planung

Die Erstellung eines Plans ist nur der Anfang. Die Umsetzung ist der Schlüssel zum Erfolg. Wenn Sie nicht bereit sind, Vorurteile abzulegen, könnte Ihr Portfolio leiden.

Komplexität der Risikobewertung

Die Festlegung des Risikos von Vermögenswerten im Voraus ist eine komplexe Aufgabe. Im Laufe der Zeit möchten Sie möglicherweise das Risikolevel in Ihrem Portfolio ändern.

Fazit

Diversifikation und Vermögensallokation sind alte Konzepte des Risikomanagements. Ihr Ziel ist es, den Ertrag zu maximieren und das Risiko zu minimieren. Diese Konzepte sind wichtig für moderne Portfolioverwaltungsstrategien.

Bei der Arbeit mit Kryptowährungen ist es besonders wichtig, vorsichtig zu sein, aufgrund ihrer Verbindung zum Bitcoin. Die Herangehensweise an die Vermögensallokation sollte klug gewählt werden.